한 신문기사에 따르면 2019년 회계감사 시에 ‘유·무형자산 손상평가’가 주요 감사 항목으로 집중 조명되었던 것으로 나타났다.

[그림] ‘외부감사인, 재무제표서 유·무형자산 손상평가’ 가장 많이 봤다’ 신문기사 발췌 2019년은 ‘수익인식기준’ 도입 2년 차 및 ‘리스회계 기준’ 도입 1년 차로 다양한 회계기준이 변화한 시기였다. 그럼에도 불구하고 회계감사인은 왜 유·무형자산 손상평가에 집중했던 것일까?

‘유·무형자산 손상평가’가 집중 조명되는 이유

유·무형자산은 대규모의 투자와 연관되는 경우가 많다. 대규모의 자본이 투자되는 경우에는 현금유출 시점에 한꺼번에 비용으로 인식하지 않고 내용연수 동안 감가상각을 통해 다년간 비용으로 인식한다. 현금이 한번에 투입되더라도 다년간 비용으로 인식하는 이유는 투자한 유·무형자산의 내용연수 기간 동안 해당 자산을 통해 투자한 금액 이상의 현금 유입을 예상하기 때문이다.

하지만, 만약에 유·무형자산을 통해 예상했던 현금유입을 기대할 수 없다면 어떨까? 예를 들어, 카페를 운영하는 김사장이 5백만 원하는 에스프레소머신을 5년 동안 사용할 목적으로 구입하였다고 하자. 2년이 지난 시점에 신규 에스프레소머신을 구입해서 더 이상 기존 에스프레소머신을 사용하지 않기로 했다면, 기존 에스프레소머신의 가치는 얼마로 볼 수 있을까?
이런 경우 기존 에스프레소머신을 통해 더 이상의 현금유입을 기대할 수 없으므로 기존 에스프레소머신의 가치는 중고로 팔 수 있는 가격 이상을 기대하기는 어렵다. 감가상각에 대한 개념을 이해하는 독자라면 총 5년 중에 2년을 사용했으니 총 5백 만원 중에 3백만 원의 가치가 있다고 주장할 수도 있겠지만, 더 이상 사용하지 않는 에스프레소머신은 잔존 내용연수가 없다고 봐도 무방하다.

2000년대에 디스플레이 업체에서 대형 TV의 대안으로 PDP 투자에 박차를 가한 적이 있었다. 하지만, 곧 경제적인 LCD의 대형화가 성공함에 따라 많은 디스플레이 업체들이 PDP 사업에서 철수를 고려하게 되었다. 이때 디스플레이 업체들은 기존에 투자한 PDP 시설에 대하여 잔존 내용연수가 남아있음에도 불구하고 수익성 악화에 따른 대규모의 유형자산 손상차손을 인식해야 했던 경험이 있었는데, ‘유·무형자산 손상차손’의 대표적인 사례라고 볼 수 있다.

[그림] 한때 잘나가던 PDP TV의 몰락에 따라 많은 기업들이 PDP 시설장치에 대한 손상차손을 인식해야 했다. 이러한 극단적인 경우라고 아니라도 손상차손을 인식해야 하는 다양한 경우가 있다. 또 다른 예를 들어 보자. 김사장이 에스프레소머신에 5백만 원을 투자한 이유는 현재 주위의 상권을 분석한 결과 카페를 운영하면 충분한 수익이 예상된다고 판단하였기 때문인데, 주위에 우후죽순으로 카페가 생기면서 경쟁이 치열해지고 상권이 점점 줄어든다면 어떨까? 경쟁에서 살아남기 위해 적자를 보더라도 커피 가격을 내릴 수 밖에 없지 않을까? 하지만, 만일 커피를 팔면 팔수록 적자가 예상되는 구조에서 에스프레소머신의 가치를 그대로 인정받을 수 있을까?
장사가 되지 않아 야속하다고 할 수도 있겠지만 이런 경우에도 재무회계기준에서는 에스프레소머신의 가치는 그대로 인정받을 수 없다. 자산의 가치 자체가 ‘미래 유입될 것으로 기대되는 효익’에 기반하여 측정되어야 하기 때문이다. 또한, 재무회계의 태생 자체가 기업을 위해서가 아니라 기업의 재무정보를 이용하는 이해관계자를 위한 객관적인 재무정보를 제공하는 데 그 목적이 있기 때문에 예상되는 손실에 기반한 ‘손상차손’은 즉시 인식하도록 되어 있다.

그리고 ‘손상차손’은 전적으로 미래에 예측되는 부정적인 결과를 미리 인식하여 반영된다. 예측이라는 단어에서 바로 느껴지겠지만 유·무형자산 손상차손을 인식하는 과정은 복잡하고 주관적인 추정이 반영될 수 밖에 없기 때문에 손상차손 결과에 대한 논란의 소지가 많은 것도 사실이다.

손상차손 계산방법

그렇다면 ‘유·무형자산 손상차손’은 어떻게 계산되는 걸까?

현재 시점에 유·무형자산의 감가상각누계액을 제외한 순장부가액이 회수가능가액보다 작은 경우에 그 차액을 유·무형자산 손상차손으로 인식하게 되는데, 회수가능가액은 ① 현재 처분을 통해 회수할 수 있는 금액 (순공정가치)과 ② 유·무형자산을 그대로 사용할 경우 미래에 창출할 수 있는 현금흐름(사용가치) 중에 큰 금액으로 인식하도록 되어 있다.

[그림] ‘유·무형자산 손상차손’의 계산 방법 대부분의 유·무형자산은 취득한 후에는 중고자산으로 분류되기 때문에 즉시 가격이 하락하기 마련이다. 따라서 회수가능가액을 순공정가치로만 한정한다면 대부분의 유·무형자산은 취득 즉시 손상차손을 인식할 수 밖에 없다. 따라서 사용가치도 추가로 고려하도록 되어 있는데, 사용가치란 유·무형자산을 통해 기대되는 현금유입으로 유·무형자산을 취득한 본연의 목적이라고 볼 수 있다. 유·무형자산 본연의 목적을 통해 기대되는 현금흐름이 순장부가액보다 적다면 해당 자산은 제 기능을 할 수 없다는 의미이므로 자산으로서의 가치를 상실하는 것은 당연한 일이라고 볼 수 있다. 다만, 처분을 통해 일정 금액을 회수할 수 있다면 사용가치>